FinCEN files – These banks involved in money laundering with OneCoin

OneCoin Still Haunts Us – The International Consortium of Journalists released a very detailed survey this Sunday, exposing the permeability of global banks to the world. The report exposes 2,100 cases of „suspicious activity“. Among them, the Crypto Trader affair resurfaces. Various institutions have allegedly participated in this scam based on a Ponzi to transit several million dollars.

OneCoin: a global scam

Onecoin is a scam of a rare scale involving many players . In March 2019, the US Department of Justice (DoJ) condemned its founder Ruja Ignatova and many other leaders behind this fraud. In total, the loot was estimated at $ 4 billion , before the veil was lifted in 2017. Ignatova, considered the backbone of the scam , is still at large at the moment. According to an investigative journalist, the „Crypto Queen“ obtained the support and protection of an anonymous „rich and powerful“ Russian individual .

The very recent leak of FinCEN files has just resurfaced this affair by revealing new actors who participated in its deployment. More broadly, the report, published by the ICIJ, covers more than 200,000 suspicious financial transactions. The amount is estimated at 2,000 billion US dollars , collected between 1999 and 2017. These documents seem above all to demonstrate the inaction of many banks in the face of these illicit activities , despite the lack of financial information.

The involvement of diverse and influential actors

The investigation reveals the involvement of one bank in particular. In 2017, The Bank of New York Mellon made more than $ 137 million in transactions with OneCoin. In total, more than 29 transactions were detected. However, the American regulator had not intervened at the time. BNY is not the only institution involved in this affair.

In 2016, Fenero Equity Investments , an English company, reportedly moved $ 30 million to a Cayman-based bank. Fenero describes this transaction as “a loan for CryptoReal”, namely a shell company created by Ruja Ignatova herself.

In addition to shedding light on these transactions, the investigation also incriminates politics . Indeed, several emails were intercepted last year. These show the involvement of New York prosecutor Mark Scott. The man had previously been convicted of laundering $ 400 million for OneCoin. The investigation shows here the arrangement of a loan of 30 million dollars for Fenero. The loan was never repaid , and $ 10 million would have been spent directly by one of the founders of OneCoin.

The investigation of the FinCEN files brings new elements concerning the OneCoin fraud, a case which is not likely to be ended. In addition, this publication demonstrates once again the involvement of many actors and the narrow border that separates politics from finance.

Bitcoin raggiunge di nuovo il traguardo dei 12.000 dollari

Dopo tutta la preoccupazione e la preoccupazione che ha serpeggiato per tutto lo spazio, bitcoin ha di nuovo superato la soglia dei 12.000 dollari per la seconda volta in poche settimane.

Sono di nuovo 12.000 dollari per Bitcoin

L’ultima volta che Bitcoin ha colpito questa figura è stato a metà agosto. Purtroppo il cambio di prezzo non è durato. È salito a 12.400 dollari, ma il bitcoin non è stato in grado di mantenere lo slancio e pochi giorni dopo è ricaduto nella fascia bassa di 11.000 dollari. È relativamente impossibile prevedere cosa succederà questa volta. Il Bitcoin Trader riuscirà a mantenere la sua nuova e migliorata cifra o le cose prenderanno un’altra piega? Il numero uno al mondo della criptovaluta in base al limite di mercato subirà un altro massiccio inciampo?

A prima vista, forse le cose stanno cominciando a cambiare per la moneta. Il presidente della Fed Jerome Powell ha dichiarato che gli Stati Uniti permetteranno un aumento del tasso di inflazione nazionale. Inizialmente, questo ha fatto scendere il prezzo del bitcoin, dato che la gente ha cominciato a preoccuparsi di quali ripercussioni globali avrebbe avuto la mossa.

Gli Stati Uniti, dopo tutto, hanno ancora il dito in molteplici pentole finanziarie in tutto il mondo. Ci sono molti paesi – non solo gli Stati Uniti – che dipendono dalla stabilità del dollaro, quindi se si permette alla moneta di svalutare ancora di più di quanto non sia stato in passato, questo metterebbe potenzialmente in ginocchio il sistema monetario occidentale.

Ma mentre gli Stati Uniti stanno permettendo al tasso di inflazione annuale di salire appena sopra il due per cento – la media normale in tempi come questo – gli effetti potrebbero rivelarsi positivi per il bitcoin e altre forme di cripto nel lungo periodo. Un dollaro indebolito pone le basi per uno spazio di valuta digitale forte ed efficace. È probabile che la gente consideri il bitcoin ancora di più come un bene „rifugio sicuro“ e si rivolga ad esso – insieme a beni come l’oro – per garantire potenzialmente la propria forza monetaria e mantenere la propria ricchezza coperta e forte durante i periodi di conflitto economico.

L’inflazione potrebbe funzionare a lungo termine

Questo è il sentimento di analisti come Simon Peters della fama di e-Toro, che in una recente intervista ha commentato che un ambiente economico caratterizzato dall’inflazione e da altre circostanze difficili potrebbe potenzialmente dare a Bitcoin la possibilità di crescere al di là delle previsioni iniziali. Negli ultimi giorni, il bitcoin ha sicuramente preso il ritmo, passando dai bassi 11.000 dollari a 11.600 e 11.700 dollari, una cifra che ha raggiunto solo 24 ore fa.

L’aumento di oggi oltre la linea dei 12.000 dollari segna un’impennata di oltre 300 dollari in un solo giorno, che è certamente una buona notizia e un ottimo inizio del nuovo mese, anche se forse è un po‘ troppo presto per stappare lo champagne. La cosa intelligente da fare a questo punto potrebbe essere quella di tenere d’occhio il bitcoin e assicurarsi che sostenga questa nuova energia prima di celebrare il suo trionfale ritorno alla forma.